¿Esta el Consumo de Azúcar Chino en las Manos de sus Residentes en Áreas Rurales?

El Consumo De Azúcar De China Está Estancado Desde 2014

El crecimiento del consumo de azúcar de China (absoluto) está estancado desde 2014.

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El consumo de azúcar disminuyo por 300k toneladas en 2020 debido a que las restricciones de COVID limitaron el consumo de azúcar fuera de casa, pero esta no es la única razón por la cual el crecimiento esta estancado.

El Gobierno Central de China Promueve un Estilo de Vida más Saludable  

En los últimos cinco años, el gobierno central de China ha hecho un gran esfuerzo para reducir el consumo de azúcar. Sus esfuerzos han logrado crear planes de nutrición a nivel nacional (Oct’16), directrices dietéticas formalizadas (Jul’17), y un etiquetado más claro en los productos que contienen azúcar (Jul’19).

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Más recientemente, en septiembre de 2021, la Asociación de Seguridad de Alimentos y Medicamentos de China (FDSA) organizó su primer Foro de Consumo de Bebidas Saludables. Con esto vino un reporte, que establecía pasos para vivir un etilo de vida mas saludable para todos aquellos interesados. El reporte mostró que el mercado de bebidas sin azúcar en China podría convertirse en más de 27.66 millones de RMB en 2027, 6.6 veces mas el número en 2017.

Desde que el Gobierno lanzó su primera campaña de este tipo, hemos visto El Mercado de Bebidas sin Azúcar en China crecer cada año.

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Esto sugiere que algunos consumidores en China se están volviendo más conscientes de los posibles riesgos asociados con el consumo inmoderado de azúcar. Sin embargo, China tiene la mayor cantidad de pacientes diabéticos en el mundo, lo cual puede venir del rápido crecimiento de la población de mayor edad (más en esto por venir).

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Sus poblaciones de niños y adultos con sobrepeso y obesidad también crecieron un 9,4% y un 12,1%, entre 2002 y 2012, respectivamente.

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Los Impuestos Del Azúcar Se Acercan  

Con la salud de la población en la mente, expertos en salud pública sugirieron que China intensifique su legislación nutricional, restrinja el anuncio de bebidas azucaradas, e imponga impuestos en ellas en 2018.

Todavía no ha oficializado el impuesto al azúcar ya que el COVID puso freno a las cosas, pero docenas de países de todo el mundo, incluyendo México, Tailandia e India ya los ha impuesto.

Algunos de ellos han sido más eficaces que otros, y creemos que China pondrá mas énfasis en la educación sanitaria en lugar de impuestos. Ya han intensificado el etiquetado de productos y han prohibido la promoción de bebidas azucaradas en ciertas ciudades. China podría dar seguimiento a dichas regulaciones con un impuesto al azúcar, pero sospechamos que el Gobierno lo hará cuidadosamente ya que hay planes para reducir otros impuestos.

El Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA) de China, por ejemplo, se ha reducido dos veces desde 2018:

  • 1 de Mayo de 2018: el IVA cae del 17% al 16%
  • 1 de Abril de 2019: El IVA baja del 16% al 13%

Reformulación del Producto esta en Camino

Aunque el éxito de los impuestos puede variar, China ha hecho algunos cambios más severos, por medio de la reformulación del producto. La reformulación de productos ha estado ocurriendo durante más de 12 años en China.

Esto es evidente observando el consumo de azúcar industrial ya que, en 2019/20, los usuarios industriales de China consumieron 300k toneladas menos de azúcar en comparación a 2007/08, a pesar de que el consumo absoluto para los usuarios tanto industriales como domésticos estaba en un máximo de 13 años.

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Esto ocurrió ya que los usuarios industriales habían reformulado sus productos y recurrieron al uso de jarabe de maíz de alta fructosa (HFCS), aspartamo, surculosa y eritritol en lugar de azúcar.

La mayoría de estos cambios fueron impulsados por los costos, favoreciendo al jarabe de maíz de alta fructosa, ya que era entre 1.500 y 3.000 RMB/mt más barato que el azúcar. Incluso cuando los precios del maíz en China subieron a un nivel récord en Q1’21, el HFCS permaneció alrededor de 1,350 RMB/mt más barato que el azúcar.

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Algunas reformulaciones han sido impulsadas por los consumidores que se esfuerzan por reducir el consumo de azúcar por razones de salud.

Un ejemplo reciente es Yuan Qi Sen Li, una de las nuevas y exitosas marcas de bebidas de China. Vendió más de 20 millones de botellas de sus bebidas sin azúcar en un festival de compras en línea (‘1111’) en noviembre de 2020, superando a todas las demás marcas; estos productos utilizan eritritol, envez de azúcar y HFCS. China Foods, la embotelladora de Coca-Cola, también reportó un crecimiento de casi el 50% en las ventas libres de azúcar y ‘Fibra +’ (una fibra dietética sin azúcar) en 2020, superando por mucho la tasa de crecimiento de las bebidas espumosas que contienen azúcar.

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Como resultado, los sustitutos del azúcar están comenzando a ganar parte del mercado en China, y creemos que los productores continuarán cambiando el azúcar por otros edulcorantes a medida que los costos abarquen y los hábitos de consumo evolucionen, alimentando el declive del consumo de azúcar.  

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El Crecimiento de la Población está Estancado  

Otra problema enfrentado por China es que, a lo largo de la ultima década, gran parte del crecimiento en el consumo de azúcar era debido al crecimiento en población y economía. Sin embargo, actualmente, la tasa de fertilidad de China es una de las más bajas del mundo, lo que significa que no hay crecimiento en la población para apoyar el consumo de azúcar.

China impuso una estricta política de un hijo durante 35 años antes de permitir que las parejas tuvieran dos hijos a partir de Octubre de 2015. Este cambio no impidió que la población disminuyera, y las parejas en China tienen permitido tener tres hijos desde mayo de 2021.

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Hoy, la tasa de fertilidad total (TFR) de una mujer china es de 1.3, menor que la del 2019 de 1.47. Esto significa que las mujeres chinas tienen 1.3 hijos en promedio, menores que los 2.1 hijos recomendados ‘tasa de reemplazo’ por pareja, un nivel que supuestamente mantiene un crecimiento constante de la población.

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Como con Tailandia, el estancamiento de la población está impactando fuertemente el consumo de azúcar. Con una meseta de alrededor de 11kg de azúcar por persona por año, hay poco espacio para un aumento en el consumo absoluto del país si el crecimiento de población sigue estancado.

El consumo de azúcar disminuye con la edad

Una encuesta global realizada por PLOS mostró que el jugo de frutas y el consumo de bebidas endulzadas con azúcar disminuye a nivel mundial con la edad. Esto es quizás porque los gustos cambian a medida que la gente pasa de la infancia a la edad adulta temprana hasta la adultez tardía.

Este es, otro problema que afronta China ya que el 18,7% de su población tiene 60 años y más es (260 millones de 1.400 millones de personas).

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La tasa de dependencia de los ancianos de China también se ha duplicado en los últimos 20 años. Esta es una medida del número de dependientes mayores de 65 años, en comparación a la población total de 15 a 64 años. Cuando la relación de dependencia es grande, indica que la población trabajadora se enfrenta a una mayor carga apoyando a la población dependiente.

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¿Puede China Confiar en la Urbanización?

El consumo de azúcar tiende a ser impulsado por la urbanización, la riqueza y los factores culturales (las regiones productoras de azúcar tienden a comer más azúcar que aquellas que no tienen una industria de caña o de remolacha). Estos factores son significativos en China. En 2020, el 63,89% del país estaba urbanizado, en comparación al 36,2% de los 2000. Las Naciones Unidas piensan que el 71,2% será urbanizado para 2050.

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Esto debería favorecer el consumo de azúcar, ya que el entorno urbano promueve el consumo de comida rápida y conveniente, en comparación con el entorno rural, donde más planificación debe entrar en comidas y meriendas. La población urbanizada suele tener un ingreso más alto también; el ingreso disponible promedio de residentes urbanizados fue de 43,834 RMB en 2020, 156% más alto que el ingreso del residente rural.

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El Papel de la Población Rural  

Creemos que la población rural de China desempeñará un papel clave en el aumento del consumo de azúcar.

Como se mencionó, los aumentos de consumo han sido tradicionalmente impulsados por la población urbana de China. En 2020, el 13,4% de las ventas de bienes de consumo de China provinieron de la población rural. Sin embargo, hay un enorme margen para el crecimiento, ya que China alberga a 510 millones de residentes rurales, lo que podría añadir 3m toneladas al consumo anual de China si su consumo por persona puede igualar el nivel de la población urbana.

Para que esto suceda, creemos que el ingreso promedio de los residentes rurales debe aumentar. En 2020, se trataba de RMB 17.131 (solo el 39% de los ingresos del residente urbanizado). Esta cifra está creciendo más rápido que en zonas urbanizadas con una tasa de crecimiento del 6,9% en 2020. El acceso y la disposición de los residentes rurales a comprar productos azucarados podría aumentar con esta tendencia.

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El rápido crecimiento del comercio electrónico también ayudará, ya que el acceso indirecto de la población rural a dichos productos esta creciendo. En 2020, el número de compradores rurales en línea alcanzó el máximo en los ultimos tres años.

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Todos los compradores en línea en China gastaron 1,79t Yuan ese año, el 16% de los cuales se gastó en alimentos y bebidas.

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Creemos que los números de compras en línea alcanzaron su punto máximo a través de COVID pero estos hábitos podrían mantenerse, especialmente porque el Gobierno está presionando para extender el alcance de los servicios de entrega a las áreas rurales. Incluso hoy, alrededor del 50% de la zona rural de China no tiene acceso a los servicios de entrega.

Reflexiones Finales

  • Los mayores ingresos no necesariamente se relacionan con el aumento del consumo de azúcar en China, ya que los consumidores son cada vez más conscientes de los vínculos entre el consumo de azúcar inmoderado y la mala salud.
  • Podríamos ver que los sustitutos del azúcar crecen en popularidad si los precios incentivan su uso.
  • Sin embargo, también es posible un cambio de HFCS al azúcar, si los precios del azúcar caen por debajo de los 5.000 RMB/mt (el costo de producción) y los precios del maíz suben por encima de los 3.000 RMB/mt.
  • Sería una mala noticia para el consumo si la tasa de natalidad de China sigue siendo baja y su población anciana sigue creciendo.
  • Con más de la mitad del país ahora urbanizado, va a tomar mucho más que la urbanización para que el consumo de azúcar de China aumente.
  • La población rural de China será fundamental, y podría añadir 3m toneladas adicionales al total anual si su consumo por persona alcanza el nivel de población urbanizada.
  • Esto podría ocurrir a través de un aumento de ingresos y una mejora de la red de suministro.
  • Si lo hace, el consumo de China podría alcanzar las 20m toneladas, lo que proporciona un crecimiento de la población estable y los sustitutos del azúcar no caen más a favor.
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